理财小白+新手，要怎么开始理财？

作为一个具有3年理财经验的小达人，我根据自己的经验，整理了一份超详细的理财新手入门指南。

能够坚持看完的话，相信你绝对有收获，在未来的理财道路上能少走弯路，多赚钱。

那么理财新手要怎么开始理财呢？第一是改变思维，第二是开始行动。

一、避免陷入理财误区，真正认识理财

什么是理财?我们应该如何理财?很多人刚接触理财时，对理财认识不深，有可能陷入这样的理财误区。

第一是认为理财需要很多的钱，没钱是没有办法理财的。

和朋友聊起理财时，她的第一反应就是我没有钱，没有办法理财。其实这样的想法是错误的，没有钱更应该理财。理财是对当下财务的一种梳理，通过理财让自己的钱能够满足当下和未来的需要。

如果你每个月月光，那么可以通过理财让你不再月光。如果你觉得距离自己买房买车还很远，那么可以通过理财让自己更快实现目标。

理财并不是等你有钱才去理，而是在梳理的过程中，让自己能够慢慢积累财富。

第二是认为理财就是投资。

很多人误认为理财就投资，所以很多时候，他们经常会向别人打听什么理财产品赚钱。跟着其他人不断地买这个理财产品，买那个理财产品。

然而理财并不是投资，投资只是理财的一部分。通过投资，我们能够让钱实现增值，甚至实现躺赚。但是在这之前，我们还需要做多种准备。

这些准备包括记账和填写个人资产负债表。做这两件事情，主要是为了给自己做财务梳理，了解自己的财务状况，然后快速攒下第一桶金。毕竟有了钱才能去投资。

二、记账+填写资产负债表，把钱点清楚

把自己的钱算算清楚，这样有助于后续的理财计划。

通过记账，了解自己的收入和支出。看看自己有哪些地方能够增加收入，有哪些地方可以减少支出，通过这样让自己慢慢攒下钱来。

记账时，不要只记不分析，这样只是在记流水帐，并没有什么实际意义。而记账是也不要面面俱到，记得太细，记账有可能变成了负担，这样就可能导致记账失败。

当了解了自己的消费状况之后，就可以通过填写资产负债表，知道自己到底有多少钱。

很多人觉得自己就那么一点钱还需要填写什么资产负债表啊，简直多此一举。实际上，当你去记录和梳理时，你会发现实际的钱和你脑子记住的钱不一致 。你有可能比你想象中的有钱。

现在微信、支付宝那么方便，很少人只把钱存在在一张银行卡里，所以你到底有多少钱，凭脑子去想并不准确。

有时候，你以为支付宝上没有钱，一点开看，有可能会发现还有上千块钱。有时候，你以为这个月还可以剩好多钱，后来才想起自己还需要还信用卡。所以通过个人资产负债表的填写，让你的资产一目了然。

三、财务体检，了解自己财务状况

我们可以利用理财行家简七给出的几个公式了解自己的财务状况。当自己的财务状况处于健康状态时，我们也才能进行一步的行动。

第一个是看看是否有预备足够的钱来以备生活之需。

这个时候可以运用公式：流动资产/每月必要支出

得出的数值如果是3-6之间，这样才能算是达标。

一般来说，我们需要准备3-6个月的资金，这样不至于发生了意外时，比如失业、生病等等，手里没有半分钱可用。

第二个是看看自己是否有足够的偿债能力。

这个时候可以运用公式：流动资产/短期负债

这个数值如果小于2，那说明有足够的能力偿还短期负债。

这时候还可以运用公式：债务/总资产了解自己的长期偿债能力。这个公式得出的数值不能超过50%～60%。

当发现自己偿债能力不足时，首先要先想办法解决债务问题，等有了闲钱再进行投资。投资时最重要的一个原则之一就是要用闲钱。

只有自己没有了债务的烦恼，才能无后顾之忧地把闲钱拿去投资。否则当你想用钱的时候，有可能你就需要挪用投资的钱，这样使得整个理财计划都被打乱了。

第三个是看看自己的储蓄能力。这时候可以运用公式：每月储蓄额/每月收入

当得出的数值大于30%时，说明你的储蓄能力还是可以的。

影响投资主要因素包括：本金、时间、复利。本金就是其中的影响因素之一。所以我们要增加自己的储蓄能力，争取多积累一些可有下蛋的金鹅。

三、适合新手的理财产品——指数基金

一般来说，理财新手想要开始投资的话建议投资指数基金。为什么呢？下面听我仔细道来。

1、什么是指数基金

想要了解指数基金首先就要先来了解一下指数。

指数是一个选股规则，按照某个规则挑选出一篮子股票 。而且这个指数反映了这一篮子股票的平均价格。有了指数，我们就可以知道股票在某一天的整体涨跌情况。

那么指数基金是什么呢？它指的就是基金公司按照指数的选股规则，买入完全一样的一篮子股票。指数基金其实就是一种特殊的股票基金。

一般的股票基金依赖于基金经理的个人决策能力，而指数基金主要取决于对应指数的表现。

开发指数的机构主要有两类：证券交易所和指数公司。我国有三大指数系列，包括上海证券交易所开发的上证系列指数；深圳证券交易所开发的深证系列指数；以及中证指数有限公司开发的中证系列指数。

2、投资指数基金的好处

长生不老

很少有一家公司能够永久存活下去，而指数基金可以通过吸收新公司替换老公司的方法，实现长生不老。不过需要注意的是长生不老，仅仅是针对单个股票和普通的股票基金来说的。

长期上涨

指数基金的第二个好处是能长期上涨，而且上涨的速度相对其他资产大类更高。

以上证综指为例，我们可以看到上证综指在1991年年初是100点，到了2017年5月后，就上涨到3 117点。

指数基金为何能长期上涨呢?有一个比较通用的解释就是指数背后的公司，每年赚的钱，会不断再投入生产，这样不断利滚利，就能推动指数上涨。

指数基金成本低

“指数基金之父”约翰·博格（John Berger）在创建指数基金时，曾说过，低成本是指数基金战胜其他股票基金的最根本的制胜法宝。

主动型基金一般会收取基金规模的1.5%作为管理费。而指数基金的平均管理费率在0.69%左右，部分规模较大、运行时间较长的基金，管理费率会降到0.5%以下。

国内指数基金的托管费率平均在0.14%左右，低的可以做到0.1%。

可以规避各类风险

投资会存在一定的风险，而指数基金在一定程度上可以规避一些风险。主要包括以下几种：

第一类风险是个股黑天鹅风险，指的是突发的无法预料的风险。例如“三聚氰胺”事件、“塑化剂”事件等等。

个股黑天鹅风险，对个股来说是很大的灾难，但对指数基金几乎没有影响。因为指数基金包含了几十上百只股票，单只股票出现问题并不会产生非常大的损失。

不仅如此，指数基金是按照指数基金的规则选取股票的，所以原本就不会挑选经营太差的股票，这就更进一步减少了这种个股黑天鹅风险。

第二类风险是本金永久损失的风险。本金永久损失风险指的是我们打算长期持有某一家公司，结果该公司不久就倒闭了，我们只能收回来很少的本金。其他亏损的资金再也无法收回来了。

因为指数基金是按照指数去买股票的，本身就不会挑择亏损、财务有问题的公司。即使所选择的公司会下跌，但也是有限度的，并不会跌没了。所以指数基金能够规避本金永久损失风险。

第三类风险是制度风险。制度风险指的是投资市场的制度的不完善。比如利益输送、内幕交易等等。

指数的规则是公开透明的，任何人都可以查询、监督。而指数基金就是参照指数去选取股票的，所以在一定程度上能规避制度风险。

3、如何选择指数基金

今天我们要介绍的方法是：盈利收益率法。

盈利收益率策略是格雷厄姆在六七十年代提出的，它比港股和A股的历史都长。在随后的几十年里，盈利收益率这一方法仍然非常适用和有效。

盈利收益率就是用公司盈利除以公司市值。即盈利收益率＝E/P。它约等于市盈率的倒数。

盈利收益率指的是如果我们把一家公司全部买下来，这家公司一年的盈利能够带给我们的收益率。盈利收益率越高，就说明该公司的估值低，该公司有可能被低估。

那么盈利收益率如何运用到指数基金当中呢？银行螺丝钉在《指数基金投资指南》中就给出答案。

当盈利收益率大于10%时，开始定投。

格雷厄姆认为，满足下面两个条件，盈利收益率就算高。

第一是盈利收益率大于10%。

第二是盈利收益率要大幅高于同期无风险利率。

那么无风险利率怎么算呢？银行螺丝钉认为，截至2017年5月31日，无风险利率可以参考10年期国债收益率，在3.5%左右。那么无风险利率的两倍就是7%。

结合中国国情，银行螺丝钉将这两个原则合二为一：当指数基金的盈利收益率大于10%，开始定投。

当盈利收益率低于10%，但大于6.4%，停止定投，对已经定投的份额则选择持有。当盈利收益率低于6.4%时，分批卖出。

我国的债券基金长期平均收益率在6.4%左右。如果指数基金的盈利收益率在6.4%到10%之间，应该停止定投，对已经定投的份额则选择持有。

如果盈利收益率不足6.4%，应该分批卖出指数基金，换成其他比指数基金更加稳定，风险更小的品种。比如债券基金。

4、如何操作

一般情况，盈利收益率在短时间内变化不大，不会出现极端的情况。所以，我们只需要在每月定投的时候，查看一下盈利收益率，再根据盈利收益率当时所处的范围，选择相对应的操作就可以了。

盈利收益率只适合于流通性比较好、盈利比较稳定的品种。如果盈利增长速度较快，或者盈利波动比较大的指数基金就不适合使用盈利收益率法。

目前适合盈利收益率的品种，国内主要有上证红利、中证红利、上证50、基本面50、上证50AH优选、央视50、恒生指数和恒生中国企业指数等。

其中我们需要注意的是，内地投资者在投资恒生指数和H股指数基金时，要将它们的盈利收益率打9折之后再做参考。

因为内地投资者如果想投资港股，需要走港股通等渠道，还需要缴纳比较高的分红税。另外，因为基金公司还需要先将人民币换成港币，再使用港币来投资这会也产生了额外的费用。

以上就是我今天的“财经科普”，大家学会了吗？